美國證券交易委員會（SEC）公布的文件顯示，當地時間7月17日至19日之間，美國知名投資人沃倫·巴菲特旗下伯克希爾·哈撒韋（下稱伯克希爾）分四次交易，累計出售了價值約14.76億美元的3389萬股美國銀行股份，交易的執行價格從每股43.13美元到44.07美元不等。

　　這也是巴菲特自2020年三季度以來首次減持這只長期“愛股”。

　　此次減持后，伯克希爾仍持有約9.99億股美國銀行股份，價值超420億美元，依然是伯克希爾投資組合中僅次于蘋果的第二大持倉。截至7月19日收盤，美國銀行總市值超3300億美元，今年至今累計上漲29.09%。

　　值得注意的是，巴菲特的此次減持操作發生在美國銀行公布二季度財報的第二天。

　　當地時間7月16日，美國銀行披露了二季度財報，報告期內，公司實現營收511.95億美元，凈利潤135.71億美元，雙雙超出市場預期。但是，作為該行最大收入來源之一的凈利息收入則降至137億美元，不及市場預期。

　　美國銀行財報發布后，摩根大通、杰富瑞等多家投行均上調美國銀行目標價。

　　分析人士稱，盡管近期進行了部分減持，但伯克希爾·哈撒韋在美國銀行的持股比例依然顯著，顯示了巴菲特對這家銀行長期價值的態度。

　　據財聯社報道，巴菲特本周拋掉的這些股票，來源可以追溯到2011年，伯克希爾對經歷次貸危機后的美國銀行投資50億美元，拿到每年付息6%的優先股，同時可以按照7.14美元/股的價格轉換為7億股普通股，期限為10年。

　　當時美國銀行股價正處于持續下跌狀態中，宣布交易的當周一度跌至6美元，之后股價一度拉升至8美元上方，但接下來又是接近4個月的持續下跌，到2011年底一度跌破5美元后才算是見底。

　　屬于巴菲特的真正高光時刻是在2017年夏天，伯克希爾宣布將執行當年的換股權利。由于當時美國銀行的股價已經漲至24美元，所以單單是行權的那一瞬間，巴菲特就凈賺超過120億美元。這筆交易也使得伯克希爾成為美國銀行的第一大股東，直至今日。

　　巴菲特最新持倉曝光

　　值得關注的是，近期巴菲特的最新持倉也曝光了。

　　當地時間5月15日，伯克希爾向美國證監會網站提交的13F文件顯示，該公司在一季度出售了1.16億股蘋果。截至3月31日，伯克希爾持有蘋果7.89億股，目前價值約1550億美元，約占伯克希爾股票投資組合的40%。

　　另外，在第一季度，伯克希爾還減持了惠普、雪佛龍和派拉蒙全球。當季，伯克希爾出售了約2300萬股惠普股票，徹底清倉了惠普的股份。同時還減持了311萬股的雪佛龍股票，出售了派拉蒙全球約5580萬股股票。

　　同時，伯克希爾此前一直保密的個股——安達保險（Chubb）也揭曉了。文件顯示，自2023年下半年以來，伯克希爾便大舉建倉買入安達保險。截至今年一季度末，伯克希爾共持有2592萬股安達保險，持倉市值67.19億美元，躋身伯克希爾的美股第九大重倉股。

　　截至一季度末，伯克希爾的前十大重倉分別為蘋果、美國銀行、美國運通、可口可樂、雪佛龍、西方石油、卡夫亨氏、穆迪、安達保險、達維塔保健。

　　在2024年年度股東大會上，巴菲特稱，還是會長期持有蘋果、可口可樂與美國運通，這些投資在過去取得了很大的成功。盡管最近蘋果公司的銷售額有所下降，但蘋果公司極有可能仍然是伯克希爾最大的持股公司。與此同時，他還暗示，拋售蘋果源于希望避免未來高得多的稅率，而非對其長期前景判斷。

　　93歲巴菲特突然改遺囑

　　稍早前，“巴菲特再次修改遺囑”引發關注。

　　近日，巴菲特表示，計劃在自己去世后停止向比爾及梅琳達-蓋茨基金會（Bill & Melinda Gates Foundation，下稱“蓋茨基金會”）的捐贈，并由自己的三個子女決定如何分配約1280億美元的個人財富。

　　具體而言，巴菲特計劃在自己去世后，由他的三個子女共同管理這筆巨額個人財富，并成立新的基金會專注于慈善事業，三人必須一致決定這只基金會的資金如何使用。

　　這意味著巴菲特家族的這只慈善基金一旦成立，迅速躋身世界最大慈善機構。

　　在業內人士看來，巴菲特之所以決定將在自己去世后，將約1280億美元個人財富交給三個子女管理并用于慈善事業，主要原因是他認為自己的三個子女在慈善領域均頗有建樹，有能力將自己畢生財富更好地投向慈善領域。

　　一位家族辦公室人士認為，巴菲特此次修改遺囑，無形間給全球富豪財富傳承帶來新的啟發。

　　“原先，眾多全球頂尖富豪擔心子女不擅長經營慈善事業，紛紛將個人巨額財富轉交給外部第三方慈善機構管理，這一度成為財富傳承領域不成文的規則。如今，若子女有能力做好慈善工作，頂尖富豪將個人巨額財富留給子女管理，也是無可厚非。”他認為。

　　這位家族辦公室人士承認，巴菲特將巨額財富直接交給子女管理并投向慈善事業，并不多見。因為眾多富豪都致力于培養子女成為家族企業接班人，令家族企業基業長青。但是，隨著社會持續變化，若富豪決心將大部分個人財富用于慈善事業，先培養子女在慈善領域的運營能力，再將巨額財富交給子女管理并約定用于慈善事業，或許是財富傳承的新方式。

　　來源丨公開信息、21世紀經濟報道（陳植）、證券時報、財聯社、上海證券報